Сделали ставку на целлюлозу. Вологодские лесопромышленники задумались о диверсификации бизнеса
Склад щепы, которая используется для производства целлюлозы. Фото: ГК «ВЛП»
ГК «Вологодские лесопромышленники» прорабатывает возможность создания в СЗФО завода по выпуску целлюлозы химическим способом. Цена вопроса — 20–30 млрд рублей. Но высокая ключевая ставка может помешать реализации этих планов.
Как рассказал «Новому проспекту» источник, знакомый с проектом, ГК «Вологодские лесопромышленники» (ВЛП) рассматривает участки под строительство нового завода и в Вологодской, и в Ленинградской области. Известно, что инвестиции в проект ВЛП могут составить 20–30 млрд рублей.
«Такой проект есть, но он в стадии проработки, это одно из направлений, которое может развиваться в перспективе», — подтвердил другой источник на рынке. Известно, что ВЛП рассматривала несколько участков в Ленобласти, решение о строительстве еще не принято.
Речь идет о создании производства беленой химико-термомеханической массы (БХТММ). Это волокнистый полуфабрикат, который получают из древесины, подвергнутой химической и тепловой обработке с последующим размолом. В отличие от традиционных технологий получения целлюлозы, производство БХТММ практически не загрязняет окружающую среду и требует существенно меньше химикатов и воды. БХТММ считается универсальной в применении: ее можно использовать для выпуска упаковки для продуктов питания или изделий санитарно-гигиенического назначения. В России БХТММ выпускают, в частности, Светогорский ЦБК, группа «Илим» и другие компании.
«Мы постоянно нацелены на развитие и повышение эффективности. Сегодня остро стоит вопрос о переработке низкосортной лиственной древесины в регионах нашего присутствия. И мы находимся в активном поиске лучших решений», — ответили на запрос «НП» в пресс-службе ВЛП по поводу планов о диверсификации бизнеса.
Производство целлюлозы — новое направление для ВЛП. В настоящее время «Вологодские лесопромышленники» считаются одним из крупнейших лесопромышленных холдингов в СЗФО и включают четыре лесозаготовительных предприятия, четыре лесопильных завода, торговые, транспортные и лизинговые компании. Холдинг производит лесо- и пиломатериалы, занимается закупкой и перевалкой продукции малых лесозаготовителей на собственных терминалах. На фоне ухода из России иностранных инвесторов ВЛП приобрел два предприятия — уже бывший германский лесопильный комплекс «Хасслахерлес» в Новгородской области и лесопильное предприятие в Ленобласти, ранее принадлежавшее финской Metsä.
Данные об учредителях холдинга в ЕГРЮЛ не указаны. СМИ называют основным владельцем группы председателя совета директоров АО Александра Чуркина. В 2023 году выручка холдинга выросла на 27% по сравнению с 2022 годом, до 958,3 млн рублей, чистая прибыль снизилась на 2%, до 201,7 млн.
Опрошенные «Новым проспектом» аналитики считают проект ВЛП интересным. «Целлюлоза — это полностью экспортный товар с рынком сбыта в Азии. Группа «Илим» на этом делает хорошие деньги, так что можно сказать, что ВЛП выбрали сегмент с гарантированным спросом и валютной выручкой», — считает Дмитрий Кумановский, медиааналитик телеграм-канала Bonus Fabula.
Консультант агентства лесопромышленной аналитики WhatWood Игорь Новоселов напоминает, что при производстве БХТММ используются березовые балансы, которых в СЗФО и некоторых других регионах сейчас в избытке. Таким образом, в случае реализации проекта ВЛП может рассчитывать на недорогое сырье.
Однако без господдержки проект реализовать будет сложно, считает Дмитрий Кумановский. По его мнению, региональные власти могли бы помочь с подготовкой промплощадки, проведением инфраструктуры и предоставлением налоговых льгот.
Однако все перспективы нового проекта рушатся на фоне высокой ключевой ставки. «Она вполне может остаться на высоком для промышленников уровне и в 2025 году. То есть если заявленное предприятие и будет построено, то не через год и не через два и с очень скромными мощностями», — полагает Дмитрий Тортев, член экспертного совета комитета по защите конкуренции Госдумы.
О проблеме высокой ключевой ставки говорят и федеральные чиновники. Глава «Ростеха» Сергей Чемезов недавно заявил, что текущая высокая стоимость денег — это «серьезный тормоз для дальнейшего роста промышленности».
«Заемными средствами предприятиям пользоваться просто невыгодно, о чём я уже неоднократно говорил. Просто если мы будем продолжать так дальше работать, то у нас практически большинство предприятий станет банкротами. С такой рентабельностью — на уровне более 20% — я, к сожалению, не знаю ни одного бизнеса , даже торговля оружием не дает такой прибыли», — сказал глава «Ростеха» (цитата по Интерфаксу).
Что в отрасли
Как говорили ранее аналитики РАО «Бумпром», целлюлозно-бумажная промышленность в кризис сохраняет большую устойчивость, нежели, например, сектор пиломатериалов, потому что спрос на продукцию ЦБП на внутреннем рынке стабилен.
По данным Росстата, объем промышленного производства бумаги и картона в январе-сентябре 2024 года увеличился на 6,7%, до 7,9 млн тонн. Объем выпуска древесной целлюлозы и целлюлозы из прочих волокнистых материалов в годовом исчислении не изменился, составив 6,4 млн тонн. Производство ярлыков и этикеток из бумаги или картона выросло на 36%, до 51,2 млрд штук, ящиков и коробок из гофрированной бумаги или картона — на 6,5%, до 6,6 млрд м2. Производство обоев снизилось на 4,6%, до 123 млн условных кусков.
Однако с начала года время доля ЦБП в общем объеме производства лесопромышленного комплекса сократилась на 1,3%, до 46%, обороты предприятий падают, отмечает Дмитрий Тортев. По его словам, просели и инвестиции в отрасль. За первое полугодие 2024 года объем вложений в строительство и модернизацию таких производств, а также закупку нового оборудования сократился более чем на 16,8% к аналогичному периоду 2022 года.
До 2022 году ЦБК в основном поставляли продукцию в западные страны, и географическое расположение предприятий было оправдано. После введения санкций комбинаты начали перераспределять экспортные потоки в Китай и Индию, что привело к сильному удорожанию логистики и падению маржинальности, говорит Дмитрий Тортев.
Также ЦБК ищут новые рынки сбыта в Латинской Америке, но пока безуспешно. Дело в том, что Бразилия, Аргентина и та же Индия и сами составляют высокую конкуренцию отечественным производителям, поскольку цена на их продукцию на мировых рынках ниже. Предприятия из упомянутых стран уже заняли в европейских странах ниши, освободившиеся после ухода представителей российской отрасли, добавляет Дмитрий Тортев.
Еще одна болевая точка, по его словам, — это оборудование. Чтобы держать отрасль в тонусе, нужно выпускать востребованную продукцию с прицелом на снижение себестоимости. «По моим данным, участники отрасли неохотно переходят на отечественное оборудование, поскольку не знают, насколько ему можно доверять», — комментирует Дмитрий Тортев. По некоторым позициям или полностью отсутствуют отечественные аналоги, или же оборудование морально устарело. Кроме того, российские машиностроители не выпускают его в таком количестве, чтобы удовлетворить внутренний спрос, сетует эксперт.